中央证券存管系统 (CSDS) - ZagTrader

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ZagTrader 中央证券存管系统 (CSDS)

中央存管机构是代表客户持有证券并促进证券所有权转移的金融机构。中央托管机构通过提供安全高效的证券托管和结算,在金融业发挥着至关重要的作用。

中央存管软件用于管理证券的安全存储和转让,以及跟踪所有权和促进交易结算。这种软件通常包括以下功能

  • 记录保存:这是中央存管软件的核心功能,可随时记录谁拥有哪些证券。该功能可与结算功能(在各方之间转移证券所有权)和公司行动功能(根据股票分割或股息等公司行动更新所有权记录)相连接。
  • 所有权转让:中央存管软件系统为证券所有权从一方转移到另一方提供便利,包括更新记录以反映新的所有权。
  • 公司行动:中央存管软件系统有助于管理公司行动流程,如股息、股票分割和合并,并确保代表证券持有人采取适当行动。
  • 安全性:中央存管软件旨在确保所有权记录和金融交易的安全性和保密性。该功能可与用户管理功能和报告功能连接,前者可控制敏感金融信息的访问,后者可生成有关所有权、交易和其他金融交易的报告,供市场参与者和监管机构使用。
  • 报告:中央存管软件系统可生成报告,帮助客户跟踪其证券持有和交易情况。
  • 与外部系统集成:中央存管软件可与交易平台和清算所等其他金融系统集成,以促进信息的顺畅流动和交易结算。这一功能可与结算功能相连,结算功能依赖于外部系统准确及时的信息,以促进所有权的转移。
  • 用户管理:软件包括管理用户访问和权限的工具。
  • 数据备份和恢复:软件包括防止数据丢失和在系统故障时方便恢复的措施。

所有权转让

企业行动

安全

报告

促进跨境投资流动

结算周期

全额保证金模块

现金与证券结算之间的联系

交付与付款(CVP)

企业行动

多批次结算

风险管理

快速集成

自定义 XML - XBRL 报告模板

可定制

完全可扩展的更新版本

中央存管软件系统在金融业发挥着至关重要的作用,有助于确保准确、高效地管理证券和转移所有权。它们有助于提高结算过程的透明度并降低风险。

主要特点

  • 灵活的结算周期,协商交易从 T+0 到 T+5 不等。
  • 推出符合国际最佳做法的新产品系列。
  • 通过 API 或 FIX 与 ICSD 集成和连接。
  • 动态报告,可选择以 XML - XBRL 格式开发用于公开披露的新报告。
  • 完全可升级的软件,采用最新技术,用于惩教署的核心职能/流程。

ZagTrader 支持中央证券存管机构 SWIFT

简化中央存管机构与其交易对手之间的沟通

SWIFT 为中央证券存管机构 (CSD) 与其所有国内和跨境交易方 - 包括其参与者、证券交易所、清算所、其他 CSD、中央银行和监管机构 - 之间的标准化通信提供了一套完整、成熟的解决方案。 包括其参与者、证券交易所、清算所、其他中央证券存管机构、中央银行和监管机构。中央证券存管机构将 SWIFT 作为一个高度安全和弹性的通道,以支持其与交易方之间日益增多的互动。使用 SWIFT 使 CSD 能够遵守法规和行业建议,利用全球行业标准和最佳实践提高运行效率并从规模经济中获益。


支持的 SWIFT 报文类型引用 :

  • 客户付款和支票
  • 金融机构转账
  • 国债市场:外汇和衍生工具
  • 收款和现金信函
  • 证券市场
  • 国债市场:贵金属和银团。
  • 跟单信用证和担保
  • 旅行支票
  • 现金管理和客户状态
  • 常见的群组信息

清算:清算所/中央对手方

CSD 与清算所/中央对手方 (CCP) 的互动有几个原因。

    其中包括

  • 接收来自清算所/清算参与方的结算义务(总额或净额指示) - 向清算所/清算参与方发送结算失败通知,导致潜在的买入程序。
  • 向清算所/清算参与方发送有关清算参与方为履行清算义务而抵押的证券的信息。
  • 向清算所/中央处理单元发送有关企业行动的信息,这些行动会影响其账户中作为抵押品的持有量,或影响未结算指令 CSD 与清算所或中央处理单元之间的所有这些互动都可通过 SWIFT 进行。

现金交易:中央银行、Target2 (T2) 和代理银行

中央存管局需要与中央银行、T2(欧洲)和代理银行进行沟通,以实现一系列目的。

    其中包括

  • 发送现金支付指令,结算货到付款 (DvP) 交易的现金部分。
  • 收到现金可用性的正式确认或收到实际现金扣款的确认。
  • 向中央银行确认抵押品已转入其账户或已抵押给中央银行,以便中央银行为现金管理目的向参与者提供信贷额度。
  • 所有这些通信都可通过 SWIFT 进行。


证券交易:其他中央证券存管局、联接市场和目标证券交易系统 (T2S)

  • 与其他中央结算公司交换结算指令和确认,如果本地市场使用本地中央结算公司对本地交易所的外国上市进行结算。
  • 与提供集中结算功能和共享基础设施的外部供应商建立联系,以提供增值服务。
  • SWIFT 可支持所有这些互动。

发行:发行人和信息提供者

为支持其发行和信息服务,中央存管局需要

  • 与发行人或发行人代理交换有关新发行或现有发行的信息 - 从在中央证券存管系统上创建发行(包括 ISIN 创建)到作为预先安排计划一部分的新发行激活,再到影响发行的特定公司事件。
  • 交流会议信息和结果,转发投票指示。
  • 从外部数据供应商接收非国内票据的公司行动信息或价格信息 CSD 可以通过 SWIFT 与发行商和信息提供商进行所有这些通信。

交易报告:监管机构

根据欧盟 MiFID,所有市场活动都需要向监管机构报告。中央存管机构可代表其社区通过 SWIFT 向相关监管机构报告交易。

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